金融价值网于2018年12月上市的泸州银行(1983.HK)，上市后迎来连续两年净利润负增长。
3月26日晚间，泸州银行发布的财报显示，2020年该行营业收入、净利润分别为31.55亿元、5.76亿元，增速为12.40%、-9.12%，而2019年两项增速分别为45.11%、-3.71%。
具体来看，该行去年利息净收入增速、手续费及佣金净收入增速分别为1.41%、0%，即营业收入的增长主要由投资收入等带动，该项收入增速达3.71倍；而营业支出的高增长主要由于预期信用损失大幅增长，为12.42亿元，同比增长31.49%。
截至2020年末，该行不良贷款余额为10.88亿元，较2019年末增加6.71亿元；不良率为1.83%，较2019年末提升0.89个百分点；拨备覆盖率为187.43%，较2019年末大幅下降162.35个百分点。
“受疫情及大额风险贷款的影响，本行2020年净利润总额有所下降，但仍居于同等规模城市商业银行前列，随着不良资产的处置以及零售业务转型，本行负债成本将进一步降低，盈利能力将进一步提升。”泸州银行行长徐先忠在致辞中表示。
制造业不良贷款占比近55%
财报显示，截至2020年末，泸州银行总资产为1188.86亿元，增速为29.67%，其中客户贷款净额为575.85亿元，增速为33.00%；总负债为1099.37亿元，增速为29.66%，其中客户存款余额为852.23亿元，增长38.72%。
徐先忠介绍称，泸州银行总资产增速、存贷款增速三项指标增幅均居于四川省城商行乃至全国上市银行前列。
具体来看，泸州银行客户贷款中公司贷款、个人贷款占比分别为78.58%、12.96%，较2019年末均有所减少，而票据贴现占比则提升近5个百分点。公司贷款主要分布在租赁与商务服务业、制造业、房地产业，占比分别为30.72%、14.57%、11.60%。
值得注意的是，截至2020年该行制造业不良贷款余额达5.63亿元，不良率为20.45%，而2019年分别为2.56亿元、9.14%。
“受宏观经济复杂多变、企业自身经营等多方面影响，本行制造业部份企业经营出现困难，同时受2020年新冠肺炎疫情影响，使得该部份企业的经营更加困难，导致本行制造业不良贷款余额和不良贷款率有所上升，占公司类不良贷款总额的55.57%。”泸州银行解释称。
除制造业外，该行房地产业、批发和零售业不良贷款余额也大幅增长，截至2020年末分别为1.46亿元、1.50亿元，不良率分别为2.12%、4.59%；而截至2019年末分别为0元、2164.7万元，0%、0.47%。
从全行来看，截至至2020年末，该行不良贷款余额为10.88亿元，较2019年末增加6.71亿元；不良率为1.83%，较2019年末提升0.89个百分点。
徐先忠还介绍，2020年该行积极做好风险防控，全年共处置不良资产3.71亿元，现金收回1.38亿元，核销2.33亿元，同比增长54.3%。建立小额贷款强制执行公证，进一步提升风险防范和处置效率。加大对声誉风险、流动性风险等其他主要风险的防控，全年未出现任何影响该行稳定的风险苗头。
净息差、净利差均下滑
财报显示，2020年泸州银行净利差、净利息收益率分别为2.75%、2.78%，而2019年分别为2.85%、3.08%。泸州银行解释称，是由于该行的生息资产利息收入增长低于计息负债利息支出增长。
2020年泸州银行利息净收入为27.56亿元，增速仅1.41%，远低于营业收入增速。具体来看，2020年泸州银行公司贷款、个人贷款平均收益率分别为7.32%、5.83%，较2019年均下降；而公司存款、个人存款平均成本率分别为2.27%、4.29%，其中公司存款平均成本率上行0.22个百分点。
中间业务收入方面，占营业收入比例仅为0.16%，略下降0.02个百分点。
“积极推动理财产品净值化转型，顺利发售‘金桂花三月开，理财产品余额同比增长55%，理财产品投资人数同比增长近1倍，全年新增个人客户17.3万户。”徐先忠称。
